少林哑徒弟（成龙 饰）为了报杀父之仇而学武，从挑水砍柴做起，苦熬内功基础，打出木人巷学成武功的情形时时出现在他的梦中，父亲被害的惨状和客居少林的五枚师太的开解令他在疲乏时咬紧牙关坚持。哑徒弟在少林禁地发现了被锁住的老怪人法愚，法愚不似少林僧人，但有感于哑徒弟的照顾，法愚指点尚不具备学习少林武术资格的哑徒弟武功，期间哑徒弟师兄闯入木人巷却实力不济铩羽而归。五枚师太见独自温习武功的哑徒弟出招狠辣，随传授蛇翼八步调理其心性，经法愚调教，哑徒弟成功打出木人巷，得以学成下山，法愚令其携带信物联络江湖帮派，引发江湖搏杀，而哑徒弟又发现了法愚的真实身份……

光绪二十年，西太后六十岁,虽然已于光绪帝，但实际上依然大权在握。又派小太监寇连材，以侍候光绪为名，实作监视。光绪很想有一番作为，但因优柔寡断，致无法摆脱西太后的操纵；幸有珍妃安慰，但又遭皇后等陷害。

江湖小子江涛不学无术，却又时常做着英雄梦。江涛在庄园内充任杂役，却意外发现总管的女客人修炼五毒邪功，于是夺路而逃。原来女客是五毒教掌门苗春花，与总管筹划半路抢夺神威镖局护送的万年活玉和九转返魂丹两件宝物。江涛逃亡中巧遇神鞭大侠与采花贼同归于尽，于是冒神鞭大侠之名领到悬赏，引来了神秘乞丐的注意。五毒教追杀江涛，幸有老乞丐出手相救，江涛感佩，拜老乞丐为师，后者交予江涛信物，指使他去寻找押送宝物的神威镖局总镖师方威，江涛与镖局一众相认后对方威之女一见钟情，决计随镖局卫护宝物，沿路众多强敌纷现，保镖之路困难重重…

清朝末年，皇朝处在风雨飘摇之中，光绪帝亲政后，下定决心要改革政事，光绪皇帝采用他的师傅翁同和的建议，不将条折送入慈禧居住地颐和园，并开始着手维新变法。他重用康有为、谭嗣同，改革触犯了想保全自身富贵功名的官僚的阻扰，他们在西太后面前百般阻挠，西太后与皇帝的矛盾渐渐发展到了不可调和的地步。

没落书生顾省斋在小镇经营字画铺“代写书信春联”过活，奉养家中老母，偶然结识了家附近废屯堡新搬来的杨之云，与其暗生情愫。恰逢东厂人士欧阳年前来打探，其与附近算命瞎子动手，被顾生与其母遇见，遂将受伤的算命瞎子就近带到杨之云处。

排长与阿英乔装赶尸道人，与五名扮成僵尸的同伙夹带鸦片贩卖路经马祥坪。独霸一方的苗老爷为强占歌女害死琴师阿昌，威逼利诱托排长携尸体出城。七人出城进入原始森林，不慎将尸体遗落于硫磺沼泽，众人将错就错，寻至客店安歇。当晚一名同伙遇害，乡民传言厉鬼作祟，排长与其余五人搜集大蒜等物赴荒郊驱鬼，经由古墓内的几番交手，排长等人一败涂地。排长与阿英逃得性命后折返马祥坪向苗老爷报信，始知厉鬼动机只在向苗老爷寻仇，排长眼见助阵道士斗法厉鬼失败，趁机施计要挟苗老爷，反被对方制服，充作与厉鬼决战时的肉饵……